With answers from 41 AI models.
ตัวเลือกใดถูกต้องเกียวกับ ตราสาร Basel III
Using dataset from ThaiExam Dataset.
ตราสาร Basel III เป็นตราสารที่ออกโดยสถาบันการเงินเพื่อนับเป็นเงินกองทุนตามเกณฑ์ Basel III โดยมีลักษณะสำคัญคือ มีข้อกำหนดพิเศษที่จะต้องแปลงเป็นหุ้นสามัญหรือตัดเป็นหนี้สูญเมื่อเกิดเหตุการณ์ที่กำหนด (trigger events) เช่น เมื่อธนาคารมีปัญหาด้านความมั่นคง
ตัวเลือก c ถูกต้อง เพราะเป็นลักษณะสำคัญของตราสาร Basel III ที่ต้องมีเงื่อนไขการแปลงสภาพเป็นหุ้นสามัญหรือตัดเป็นหนี้สูญเมื่อเกิด trigger events
{"correct_answer_key":"c"}
Basel III ตราสารเป็นเครื่องมือทางการเงินที่ออกโดยสถาบันการเงินเพื่อเพิ่มเงินกองทุนตามเกณฑ์ Basel III ลักษณะสำคัญคือมีข้อกำหนดให้แปลงเป็นหุ้นสามัญหรือตัดหนี้สูญเมื่อเกิดเหตุการณ์ trigger events (เช่น เมื่อสถาบันการเงินมีปัญหาทางการเงิน) ซึ่งเป็นกลไกการดูดซับความเสียหาย ตราสารนี้ออกโดยสถาบันการเงินเท่านั้น ไม่ใช่บริษัททั่วไป และเป็นตราสารด้อยสิทธิ ไม่ใช่ตราสารหนี้ไม่ด้อยสิทธิ
{"correct_answer_key":"c"}
This question is in Thai, and it's asking about Basel III instruments. Let me translate and analyze each option:
Question: "Which option is correct regarding Basel III instruments?"
Options: a) "The issuer of the instrument can be both general companies and financial institutions" b) "It is a non-subordinated debt instrument for the issuer to use as capital under Basel criteria" c) "It has provisions to be converted to common shares or written off when trigger events occur" d) "It has liquidity for trading at a higher level than general debt instruments because it is supported by international standard criteria"
Now, let me analyze each option based on what I know about Basel III:
Basel III is a global, voluntary regulatory framework on bank capital adequacy, stress testing, and market liquidity risk. It was developed in response to the deficiencies in financial regulation revealed by the financial crisis of 2007–2008.
Option A: "The issuer of the instrument can be both general companies and financial institutions" This is incorrect. Basel III specifically applies to banks and financial institutions, not general companies.
Option B: "It is a non-subordinated debt instrument for the issuer to use as capital under Basel criteria" This is incorrect. Basel III instruments are typically subordinated, not non-subordinated. The whole point is that they absorb losses before senior debt in case of financial distress.
Option C: "It has provisions to be converted to common shares or written off when trigger events occur" This is correct. Basel III instruments often include contingent capital provisions, such as contingent convertible bonds (CoCos) which convert to equity or are written down when specific trigger events occur (like capital ratios falling below a certain threshold).
Option D: "It has liquidity for trading at a higher level than general debt instruments because it is supported by international standard criteria" This is incorrect. Basel III instruments do not necessarily have higher liquidity than other debt instruments. In fact, their complexity and specific risk features might make them less liquid in some markets.
Based on my analysis, option C appears to be the correct answer.
The correct_answer_key is "c".
I need to identify the correct statement about Basel III instruments.
Looking at the options:
{"correct_answer_key":"c"}
The correct answer is b. Here's why:
Let's look at why the other options are incorrect:
{"correct_answer_key":"b"}
Basel III เป็นมาตรฐานสากลที่กำหนดให้ธนาคารต้องมีเงินกองทุนเพียงพอเพื่อรองรับความเสี่ยง โดยตราสารที่ออกตามเกณฑ์ Basel III (เช่น Additional Tier 1 หรือ Tier 2 Capital) มีลักษณะสำคัญดังนี้:
คำตอบที่ถูกต้องที่สุดคือ C เนื่องจากเป็นคุณสมบัติหลักของตราสาร Basel III (เช่น CoCo Bonds) ที่ออกเพื่อเสริมความมั่นคงทางการเงินของสถาบันการเงิน
{"correct_answer_key":"c"}
Okay, let's tackle this Basel III question. The question is in Thai, so I need to make sure I understand each part correctly. The options are a, b, c, d, and the question is asking which one is correct regarding Basel III instruments.
First, I'll recall what Basel III is about. Basel III is a set of international banking regulations developed to strengthen bank capital requirements and introduce new regulatory requirements on liquidity and leverage. The main goals are to improve the banking sector's ability to absorb shocks from financial and economic stress, improve risk management, and strengthen banks' transparency.
Now, looking at the options:
Option a: "ผู้ออกตราสาร สามารถเป็นได้ทังบริษัททัวไปและสถาบันการเงิน" translates to "The issuer can be both general companies and financial institutions." I think Basel III instruments, like capital instruments, are typically issued by banks to meet their capital requirements. So maybe only financial institutions can issue them, not general companies. So option a might be incorrect.
Option b: "เป็นตราสารหนีไม่ด้อยสิทธิเพือผู้ออกตราสาร ใช้นับเป็นเงินกองทุนตามเกณฑ์ Basel" which means "It is a subordinated debt instrument for the issuer, used to count as capital under Basel standards." Subordinated debt can be part of Tier 2 capital. But Basel III also introduced new types of instruments like Additional Tier 1 (AT1) which have features like being perpetual and having loss-absorption mechanisms. So maybe this is referring to Tier 2 instruments, which are subordinated debt. But I need to check if they are considered as part of the capital under Basel. Yes, subordinated debt is part of Tier 2 capital. So option b could be correct, but I need to check other options.
Option c: "มีข้อกําหนดทีจะแปลงเป็นหุ้นสามัญหรือตัดหนีสูญเมือเกิดเหตุการณ์ trigger events" translates to "There are provisions to convert into common shares or write off debt when trigger events occur." This sounds like the contingent convertible bonds (CoCos) which are part of Basel III. These instruments automatically convert to equity or are written down when a certain trigger event happens, like the bank's capital falling below a preset level. So this is a key feature of Basel III instruments, especially AT1. So option c seems correct.
Option d: "มีสภาพคล่องสําหรับการซือขายเปลียนมือ อยู่ระดับสูงกว่าตราสารหนีทัวไป เนืองจากมีเกณฑ์มาตรฐานสากลรองรับ" meaning "Has higher liquidity for trading compared to regular debt instruments due to international standards." Basel III instruments might not necessarily be more liquid. In fact, some like AT1 can be less liquid because they are more complex and have specific triggers. So option d might be incorrect.
So between options b, c. Option c is describing CoCos which are part of Basel III's capital instruments. Option b is about subordinated debt counting as capital. Both Tier 1 and Tier 2 are part of Basel capital. But the key feature mentioned in option c (conversion or write-down) is specific to certain Basel III instruments like AT1. So the correct answer is likely option c.
{
"correct_answer_key": "c",
"explanation": "Basel III introduced contingent convertible instruments (CoCos) as part of Additional Tier 1 (AT1) capital. These instruments include provisions to convert into common equity or be written down upon trigger events (e.g., capital falling below a threshold). Option c correctly describes this feature. Other options are incorrect: a) Basel III instruments are typically issued by financial institutions, not general companies; b) Subordinated debt is Tier 2 capital but lacks the conversion/write-down feature; d) Basel III instruments may have lower liquidity due to complexity."
}
This question asks which statement is correct regarding Basel III instruments. The options, translated from Thai to English, are roughly:
The correct answer is c. Basel III instruments, specifically Additional Tier 1 (AT1) and Tier 2 capital instruments, have specific provisions for conversion to equity or write-down in the event of the issuing bank reaching a certain level of distress (trigger events). This is a key feature distinguishing them from standard debt.
While some Basel III compliant instruments can be issued by non-financial institutions, this isn't a defining characteristic, and the question uses the word "both" implying it's a common practice across all Basel III instruments, which isn't the case. They are also subordinated debt, not non-subordinated. Finally, while standardization might improve liquidity somewhat, it's not necessarily dramatically higher than other types of debt.
{"correct_answer_key": "c"}
The question asks which statement is correct regarding Basel III instruments. Let's analyze the options:
Therefore, the most accurate statement is that Basel III instruments have requirements to be converted into common stock or written off when trigger events occur.
{"correct_answer_key":"c"}
Basel III is a set of international banking regulations. Let's analyze the options:
Therefore, the correct answer is C.
{"correct_answer_key":"c"}
Explanation: The question in Thai asks about Basel III instruments. Option C correctly describes a key feature of Basel III capital instruments, specifically Contingent Convertible bonds (CoCos) or write-down instruments, which are designed to absorb losses when certain trigger events occur by converting to equity or being written down. Options A, B, and D are not accurate descriptions of Basel III instruments.
{"correct_answer_key":"c"}
ตราสาร Basel III ที่นับเป็นเงินกองทุนของสถาบันการเงิน เช่น ตราสารหนี้ด้อยสิทธิที่นับเป็นเงินกองทุนชั้นที่ 1 (AT1) หรือชั้นที่ 2 (Tier 2) มีคุณสมบัติสำคัญคือการรองรับการขาดทุน (loss absorbency) ซึ่งมักจะมีข้อกำหนดให้แปลงเป็นหุ้นสามัญ หรือตัดหนี้สูญ (write-off) เมื่อเกิดเหตุการณ์ที่กำหนดไว้ (trigger events) เพื่อให้สถาบันการเงินสามารถดูดซับผลขาดทุนได้โดยไม่ต้องล้มละลาย
{"correct_answer_key":"c"}
The question asks which statement about Basel III instruments is correct. Basel III instruments are specifically designed for financial institutions to meet capital requirements. They are typically subordinated debt and have features like conversion to equity or write-off under specific trigger events. They are not necessarily highly liquid compared to general bonds.
Therefore, option C, which states that there are provisions for conversion to common stock or write-off when trigger events occur, is the correct characteristic of Basel III instruments.
{"correct_answer_key":"c"}
Explanation: Basel III capital instruments, particularly Additional Tier 1 (AT1) bonds, are designed with loss-absorption mechanisms. Option (c) accurately describes this feature: these instruments contain provisions that trigger conversion into common equity or a write-down/write-off ("ตัดหนี้สูญ") if the issuing financial institution's capital ratios fall below a predefined threshold or upon a non-viability event determined by regulators. This ensures that bondholders absorb losses before taxpayers in a crisis. Option (a) is incorrect because these are specific to financial institutions. Option (b) is incorrect as these instruments are typically subordinated (ด้อยสิทธิ), not senior (ไม่ด้อยสิทธิ), to qualify as regulatory capital. Option (d) is generally incorrect as these complex instruments often have lower liquidity than standard senior debt.
{"correct_answer_key":"c"}
Basel III instruments are specifically designed to enhance the capital base of financial institutions. They are not issued by general companies. They are subordinated debt, counting towards regulatory capital, and do have trigger events for conversion or write-down. Their liquidity is generally lower than standard debt due to their complex nature and regulatory restrictions. Therefore, the correct answer describes the conversion/write-down feature.
{"correct_answer_key":"c"}
คำอธิบาย:
ตราสาร Basel III (Basel III instruments) เป็นตราสารที่ออกโดยสถาบันการเงินเพื่อใช้เป็นเงินกองทุนตามเกณฑ์ Basel III โดยมีลักษณะสำคัญคือ เมื่อเกิดเหตุการณ์ trigger events (เช่น สถาบันการเงินมีปัญหาด้านเงินกองทุน) ตราสารนี้อาจถูกแปลงเป็นหุ้นสามัญหรือถูกตัดหนี้สูญได้ ข้อ c จึงถูกต้องที่สุด
{"correct_answer_key":"c"}
ตราสาร Basel III เป็นตราสารที่ออกโดยสถาบันการเงินเพื่อเสริมสร้างความมั่นคงทางการเงิน โดยมีลักษณะเป็นตราสารหนี้ที่ไม่ด้อยสิทธิ (subordinated debt) ซึ่งสามารถนับเป็นส่วนหนึ่งของเงินกองทุนตามเกณฑ์ Basel III และมีข้อกำหนดให้แปลงเป็นหุ้นสามัญหรือตัดหนี้สูญเมื่อเกิดเหตุการณ์ trigger events เพื่อเสริมความมั่นคงของสถาบันการเงิน
ดังนั้น ตัวเลือกที่ถูกต้องคือ ข้อ c
{"correct_answer_key":"c"}
ตราสาร Basel III เป็นเครื่องมือทางการเงินที่ออกโดยสถาบันการเงินเพื่อเสริมสร้างความแข็งแกร่งของเงินกองทุนและความเสถียรภาพของระบบการเงิน โดยมีข้อกำหนดและคุณสมบัติที่ชัดเจน เช่น การเป็นตราสารที่สามารถแปลงเป็นหุ้นสามัญหรือถูกตัดหนีสูญในกรณีเกิดเหตุการณ์ trigger events และมีสภาพคล่องสูงกว่าตราสารหนีทั่วไป เนื่องจากได้รับการรับรองตามมาตรฐานสากล
คำตอบที่ถูกต้องคือ ข้อ D ซึ่งอธิบายว่าตราสาร Basel III มีสภาพคล่องสูงกว่าตราสารหนีทั่วไป เนื่องจากมีเกณฑ์มาตรฐานสากลรองรับ
{"correct_answer_key":"d"}
ตราสาร Basel III เป็นตราสารที่ออกโดยสถาบันการเงินเพื่อเสริมสร้างความแข็งแกร่งของเงินกองทุน โดยมีเงื่อนไขที่สามารถแปลงเป็นหุ้นสามัญหรือตัดหนี้สูญได้เมื่อเกิดเหตุการณ์ที่เรียกว่า trigger events (เช่น สถานะเงินกองทุนต่ำกว่าระดับที่กำหนดไว้) ดังนั้น ตัวเลือกที่ถูกต้องคือข้อ c.
{"correct_answer_key":"c"}
Basel III เป็นกรอบการกำกับดูแลที่พัฒนาขึ้นโดยคณะกรรมการ Basel เพื่อเสริมสร้างความมั่นคงของระบบการเงินโลก โดยมีการกำหนดมาตรฐานสำหรับเงินกองทุนของธนาคาร หนึ่งในลักษณะของตราสาร Basel III คือการมีข้อกำหนดที่สามารถแปลงเป็นหุ้นสามัญหรือตัดหนี้สูญเมื่อเกิดเหตุการณ์ที่เรียกว่า trigger events เพื่อเพิ่มความยืดหยุ่นและความมั่นคงของธนาคารในสถานการณ์วิกฤต
ดังนั้น คำตอบที่ถูกต้องคือ:
{"correct_answer_key":"c"}
Basel III เป็นกรอบการกำกับดูแลที่ออกแบบมาเพื่อเสริมสร้างความมั่นคงของระบบการเงิน โดยมีข้อกำหนดเกี่ยวกับเงินกองทุนและสภาพคล่องของสถาบันการเงิน ตัวเลือกที่ถูกต้องเกี่ยวกับตราสาร Basel III คือ "เป็นตราสารหนีไม่ด้อยสิทธิเพื่อผู้ออกตราสาร ใช้นับเป็นเงินกองทุนตามเกณฑ์ Basel" ซึ่งหมายความว่าตราสารนี้สามารถนับรวมเป็นเงินกองทุนที่จำเป็นตามมาตรฐาน Basel III
{"correct_answer_key":"b"}
คำถามเกี่ยวกับตราสาร Basel III นี้เกี่ยวข้องกับกฎเกณฑ์ทางการเงินที่กำหนดโดย Basel Committee เพื่อเพิ่มความมั่นคงของระบบธนาคาร ตราสาร Basel III มีลักษณะเฉพาะที่สำคัญคือมีข้อกำหนดให้สามารถแปลงเป็นหุ้นสามัญหรือตัดหนี้สูญเมื่อเกิดเหตุการณ์ trigger events เพื่อช่วยดูดซับความสูญเสียในภาวะวิกฤต ดังนั้นตัวเลือกที่ถูกต้องคือตัวเลือก C.
{"correct_answer_key":"c"}
First, the user has provided a JSON object that seems to be a multiple-choice question in Thai. Let me parse it:
"question": "ตัวเลือกใดถูกต้องเกียวกับ ตราสาร Basel III" which translates to "Which option is correct regarding Basel III instruments?"
Options:
a: "ผู้ออกตราสาร สามารถเป็นได้ทังบริษัททัวไปและสถาบันการเงิน" – This means: "The issuer of the instrument can be both general companies and financial institutions."
b: "เป็นตราสารหนีไม่ด้อยสิทธิเพือผู้ออกตราสาร ใช้นับเป็นเงินกองทุนตามเกณฑ์ Basel" – This seems to mean: "It is a non-subordinated debt instrument for the issuer to count as capital under Basel standards."
c: "มีข้อกําหนดทีจะแปลงเป็นหุ้นสามัญหรือตัดหนีสูญเมือเกิดเหตุการณ์ trigger events" – This translates to: "It has provisions to convert to common stock or write off debt when trigger events occur."
d: "มีสภาพคล่องสําหรับการซือขายเปลียนมือ อยู่ระดับสูงกว่าตราสารหนีทัวไป เนืองจากมีเกณฑ์มาตรฐานสากลรองรับ" – This means: "It has higher liquidity for trading than general debt instruments because it is supported by international standards."
The task is to provide a brief explanation and then respond in JSON with the "correct_answer_key", just like in the previous interaction.
I need to recall what Basel III is. Basel III is a set of international regulatory standards for banks, focusing on bank capital adequacy, stress testing, and market liquidity risk. It introduces concepts like additional capital buffers, leverage ratios, and liquidity requirements.
Key points about Basel III instruments:
Basel III deals with capital requirements for banks, including Tier 1 and Tier 2 capital.
It includes contingent convertible bonds (CoCos) or other instruments that can be converted to equity or written off if certain triggers are met.
Issuers are typically banks or financial institutions, not general companies.
These instruments are designed to absorb losses and maintain the bank's solvency.
Evaluating each option:
a: "The issuer can be both general companies and financial institutions." – This is incorrect. Basel III regulations primarily apply to banks and financial institutions. General companies don't issue Basel III compliant instruments.
b: "It is a non-subordinated debt instrument for the issuer to count as capital under Basel." – Basel III includes subordinated debt for Tier 2 capital, and for it to count as capital, it often needs to be subordinated. Non-subordinated debt might not qualify as regulatory capital. This seems inaccurate.
c: "It has provisions to convert to common stock or write off when trigger events occur." – This sounds like Contingent Convertible (CoCo) bonds, which are part of Basel III to enhance the banking sector's ability to absorb shocks. Yes, this is a key feature.
d: "It has higher liquidity than general debt instruments due to international standards." – While Basel III instruments might be more standardized, they aren't necessarily more liquid. Liquidity can vary, and this isn't a defining feature.
Based on this, option C seems correct because Basel III specifically introduces instruments with conversion or write-down features upon certain triggers.
So, the correct answer is "c".
Now, structure my response:
Provide a brief explanation.
Respond in JSON with {"correct_answer_key": "c"}
Explanation: I need to keep it brief, similar to the previous one. Explain why C is correct.
Final response:
Brief explanation: Basel III includes instruments like contingent convertibles that must convert to equity or be written off during specified trigger events to maintain financial stability.
Then, the JSON.
Basel III เป็นชุดมาตรฐานสากลสำหรับการกำกับดูแลธนาคาร โดยเฉพาะอย่างยิ่งเรื่องเงินกองทุนและการจัดการความเสี่ยง จากตัวเลือกที่ให้มา ตัวเลือก c ถือว่าถูกต้องเพราะตราสารภายใต้ Basel III เช่น Contingent Convertible (CoCo) Bonds มีข้อกำหนดให้แปลงเป็นหุ้นสามัญหรือตัดหนี้สูญเมื่อเกิดเหตุการณ์กระตุ้น (trigger events) เพื่อช่วยดูดซับความสูญเสียและรักษาเสถียรภาพทางการเงิน ในขณะที่ตัวเลือกอื่นๆ ไม่ถูกต้องตามหลักการของ Basel III โดยตรง (เช่น a ระบุผู้ออกตราสารได้กว้างเกินไป b ไม่ตรงกับลักษณะของตราสารด้อยสิทธิ และ d ไม่ได้เน้นถึงลักษณะเฉพาะที่เพิ่มสภาพคล่อง).
{"correct_answer_key":"c"}
ตราสาร Basel III เป็นตราสารที่ออกตามมาตรฐาน Basel III ซึ่งเป็นมาตรฐานสากลสำหรับสถาบันการเงิน เพื่อเพิ่มความมั่นคงและความสามารถในการรับมือกับความเสี่ยงทางการเงิน ตัวเลือกที่ถูกต้องเกี่ยวกับตราสาร Basel III คือ ตัวเลือก c "มีข้อกำหนดที่จะแปลงเป็นหุ้นสามัญหรือตัดหนีสูญเมื่อเกิดเหตุการณ์ trigger events" เนื่องจากตราสาร Basel III มีลักษณะพิเศษคือสามารถแปลงเป็นหุ้นสามัญหรือตัดหนีสูญเมื่อเกิดเหตุการณ์ trigger events เช่น เมื่อสถาบันการเงินมีความเสี่ยงสูงหรือมีปัญหาทางการเงิน
{"correct_answer_key":"c"}
คำถามนี้เกี่ยวข้องกับตราสาร Basel III ซึ่งเป็นมาตรฐานการกำกับดูแลสถาบันการเงินระหว่างประเทศ โดย Basel III มีการกำหนดข้อกำหนดเกี่ยวกับตราสารทุนและตราสารหนี้ที่สามารถนับเป็นเงินกองทุนได้
ตัวเลือก "c" กล่าวถึงการแปลงตราสารเป็นหุ้นสามัญหรือตัดหนี้สูญเมื่อเกิดเหตุการณ์ trigger events ซึ่งเป็นคุณลักษณะของตราสาร Basel III เช่น Contingent Convertible (CoCo) Bonds ที่สามารถแปลงสภาพเป็นหุ้นหรือลดมูลค่าเมื่อสถาบันการเงินเผชิญกับปัญหาเงินทุน
ดังนั้น คำตอบที่ถูกต้องคือ "c"
{"correct_answer_key":"c"}
Basel III เป็นมาตรฐานสากลสำหรับธนาคารและสถาบันการเงินที่เกี่ยวข้องกับการควบคุมและกำกับดูแลความเสี่ยงทางการเงิน หนึ่งในองค์ประกอบสำคัญของ Basel III คือการกำหนดให้ธนาคารต้องมีเงินกองทุนที่มีคุณภาพสูงเพื่อรองรับความเสี่ยงต่างๆ
ตราสาร Basel III ที่กล่าวถึงในคำถามนี้ น่าจะหมายถึง "CoCo Bond" หรือ "Contingent Convertible Bond" ซึ่งเป็นตราสารหนี้ที่สามารถแปลงเป็นหุ้นสามัญหรือตัดหนี้สูญเมื่อเกิดเหตุการณ์ที่กำหนดไว้ (trigger events)
คำตอบที่ถูกต้องเกี่ยวกับตราสาร Basel III คือ:
{"correct_answer_key":"c"}
ตราสาร Basel III มีข้อกำหนดที่จะแปลงเป็นหุ้นสามัญหรือตัดหนี้สูญเมื่อเกิดเหตุการณ์ trigger events ซึ่งเป็นคุณสมบัติที่สำคัญของตราสารประเภทนี้
The question is about which statement is correct regarding Basel III securities. Basel III is a set of international banking regulations that aim to improve the banking sector's ability to deal with financial stress.
The correct characteristic of Basel III securities is that they can be converted into common shares or written down in the event of trigger events, which aligns with option C.
{"correct_answer_key":"c"}
ตราสาร Basel III จำเป็นต้องมีเงื่อนไขในการดูดซับความสูญเสีย (Loss Absorption) เช่น การแปลงสภาพเป็นทุน (Convert to Equity) หรือตัดหนี้สูญ (Write-down) เมื่อเกิดเหตุการณ์ที่กำหนด (Trigger Events) ตามหลักเกณฑ์ของ Basel III เพื่อเพิ่มความแข็งแกร่งให้กับเงินกองทุนของสถาบันการเงิน
{"correct_answer_key":"c"}
หลักเกณฑ์ Basel III กำหนดให้ตราสารที่นับเป็นเงินกองทุนชั้น 1 (AT1) หรือเงินกองทุนชั้น 2 ต้องมีคุณสมบัติ “loss‑absorbing” กล่าวคือ เมื่อเกิดเหตุการณ์กำหนด (trigger event) เช่น อัตราส่วนเงินกองทุนตกต่ำกว่าเกณฑ์ ตราสารต้องถูก “แปลงเป็นหุ้นสามัญ” หรือ “ตัดหนี้สูญ/ลดมูลค่า” ได้ทันที ข้อ (ค) จึงอธิบายลักษณะสำคัญนี้ได้ถูกต้อง ส่วนข้ออื่นไม่ตรงกับข้อกำหนด Basel III (เช่น ผู้ออกจำกัดเฉพาะสถาบันการเงิน ตราสารต้องด้อยสิทธิ และสภาพคล่องมักต่ำกว่าหนี้ทั่วไป)
{"correct_answer_key":"c"}
เครื่องมือทางการเงินที่ใช้เป็นเงินกองทุนภายใต้เกณฑ์ Basel III (เช่น Additional Tier 1 หรือ Tier 2) ต้องมีคุณสมบัติสำคัญคือ สามารถดูดซับความสูญเสียได้เมื่อสถาบันการเงินเข้าสู่ภาวะวิกฤต จึงกำหนดเงื่อนไขให้ “แปลงเป็นหุ้นสามัญหรือตัดหนี้เป็นศูนย์” เมื่อเกิดเหตุการณ์ trigger event ดังกล่าว ข้อ (c) จึงเป็นข้อความที่ถูกต้อง
{"correct_answer_key":"c"}
Basel III capital instruments—especially Additional Tier 1 (AT1) and certain Tier 2 issues—must contain a built‑in “loss‑absorption” mechanism. When a specified trigger event occurs (e.g., the bank’s CET1 ratio falls below a threshold or the authorities deem the bank non‑viable) the instrument is either converted into common equity or written down. This requirement is unique to Basel III instruments and is accurately described only in option c; the other statements are incorrect (they are issued only by banks, are subordinated rather than senior, and typically have lower—not higher—market liquidity).
{"correct_answer_key":"c"}
Basel III instruments, such as the Additional Tier 1 capital instruments (often referred to as CoCo bonds), are required to include provisions that allow them to either convert into common equity or be written off entirely when certain trigger events occur. This loss absorption feature is a key characteristic that differentiates them from other instruments. Options a, b, and d do not accurately describe these specific requirements.
{"correct_answer_key":"c"}
ตราสาร Basel III ส่วนใหญ่จะเป็นตราสารแปลงสภาพ (CoCo bonds) ซึ่งจะมีเงื่อนไขให้แปลงเป็นหุ้นสามัญหรือถูกตัดหนี้เมือเกิดเหตุการณ์ trigger events โดยจุดประสงค์คือเพื่อเพิ่มความสามารถในการรองรับการสูญเสียในช่วงที่ธนาคารประสบปัญหา ดังนั้นข้อที่ถูกต้องคือข้อ (c).
{"correct_answer_key": "c"}
ตราสาร Basel III ที่เป็นที่รู้จักในตลาดคือ CoCo bonds (Contingent Convertible bonds) ซึ่งมีคุณสมบัติเมื่อเกิดเหตุการณ์ trigger events จะมีการแปลงสภาพเป็นหุ้นสามัญหรือทำการตัดหนี้ลงเพื่อช่วยลดภาระในช่วงวิกฤต ซึ่งเป็นคุณสมบัติที่ระบุในตัวเลือกข้อ (c)
{"correct_answer_key": "c"}
ตราสาร Basel III ประเภท Additional Tier 1 (AT1) จะต้องมีเงื่อนไขให้แปลงเป็นหุ้นสามัญหรือหักบัญชี (write‑down) เมื่อเกิด trigger events ตามมาตรฐาน Basel III
{"correct_answer_key":"c"}
ตราสารภายใต้ Basel III โดยเฉพาะประเภท Additional Tier 1 จะต้องมีคุณสมบัติเรื่องการดูดซับความสูญเสีย (loss absorption) โดยจะแปลงสภาพเป็นหุ้นสามัญหรือตัดมูลค่าลง (write‑down) เมื่อเกิดเหตุการณ์ trigger events จึงสอดคล้องกับตัวเลือก ค.
{"correct_answer_key":"c"}
ตราสารภายใต้ Basel III โดยเฉพาะ Additional Tier 1 (CoCo bonds) จะต้องมีเงื่อนไขให้เปลี่ยนเป็นหุ้นสามัญหรือถูกตัดลดมูลค่าหากเกิดเหตุการณ์ trigger events ที่กำหนดไว้
{"correct_answer_key":"c"}
Basel III is a set of international banking regulations developed by the Basel Committee on Banking Supervision, which aims to strengthen regulation, supervision, and risk management within the banking sector. It primarily focuses on improving the banking sector's ability to deal with financial stress, improve risk management, and strengthen banks' transparency.
Let's analyze the options:
a) "ผู้ออกตราสาร สามารถเป็นได้ทั้งบริษัททั่วไปและสถาบันการเงิน" - Basel III does not specifically address the issuance of securities by companies or financial institutions. It is more concerned with the capital adequacy and risk management of banks.
b) "เป็นตราสารหนี้ไม่ด้อยสิทธิเพื่อผู้ออกตราสาร ใช้นับเป็นเงินกองทุนตามเกณฑ์ Basel" - Basel III does not define securities as subordinated debt instruments for banks. It focuses on capital requirements and liquidity standards.
c) "มีข้อกำหนดที่จะแปลงเป็นหุ้นสามัญหรือตัดหนี้สูญเสียเมื่อเกิดเหตุการณ์ trigger events" - This describes convertible bonds or contingent convertible bonds (CoCos), which are not a direct focus of Basel III, although they can be part of a bank's capital structure under certain conditions.
d) "มีสภาพคล่องสำหรับการซื้อขายเปลี่ยนมือ อยู่ระดับสูงกว่าตราสารหนี้ทั่วไป เนื่องจากมีเกณฑ์มาตรฐานสากลรองรับ" - Basel III does not specifically address the liquidity or marketability of securities. It focuses on the capital adequacy and liquidity of banks.
None of the options directly describe Basel III accurately. However, option c) is the closest in context as it relates to financial instruments that can be part of a bank's capital structure under Basel III, although not directly defined by it.
{"correct_answer_key":"c"}
Basel III เป็นกรอบการกำกับดูแลทางการเงินที่ออกแบบมาเพื่อเสริมสร้างเสถียรภาพของระบบธนาคาร โดยตราสารภายใต้ Basel III มักเกี่ยวข้องกับการเสริมสร้างเงินกองทุนของธนาคารพาณิชย์ และมีลักษณะสำคัญ เช่น การเป็นตราสารที่สามารถแปลงสภาพเป็นหุ้นสามัญหรือตัดหนี้สูญได้เมื่อเกิดเหตุการณ์เฉพาะ (trigger events) เช่น ธนาคารมีระดับเงินกองทุนต่ำกว่าเกณฑ์ที่กำหนด ซึ่งตรงกับตัวเลือก "c"
{"correct_answer_key":"c"}
Okay, let's tackle this question about Basel III securities. The question is in Thai, so I need to make sure I understand each option correctly. First, I'll translate the question and the options to get a clear idea.
The question asks: "Which option is correct regarding Basel III securities?"
The options are: a) The issuer can be both general companies and financial institutions. b) It is non-cumulative subordinated debt used by the issuer to count as capital under Basel standards. c) Has a provision to convert to common stock or write off upon trigger events. d) Has high liquidity for trading, higher than general debt because of international standards.
Now, I need to recall what Basel III says about these securities. Basel III introduced requirements for banks' capital adequacy and liquidity. One key aspect is the types of capital instruments that qualify as regulatory capital.
Looking at option c: "Has a provision to convert to common stock or write off upon trigger events." This sounds familiar. Basel III requires that certain capital instruments, like Contingent Convertible Bonds (CoCos), have triggers that cause them to convert into equity or be written down if the bank's capital falls below a certain threshold. This is to absorb losses during financial stress. So option c seems correct.
Option b mentions non-cumulative subordinated debt. I think Basel III might have specific rules about subordinated debt. For example, Additional Tier 1 (AT1) and Tier 2 capital can include subordinated debt, but they must meet certain conditions, like being non-cumulative for AT1. However, the wording here says "non-cumulative subordinated debt used to count as capital," which might be partially correct, but I need to check if that's exactly what Basel III states.
Option a says issuers can be general companies and financial institutions. But Basel III is specifically about banks' capital, so the issuers would typically be financial institutions, not general companies. So a is probably incorrect.
Option d talks about liquidity and trading. While Basel III does have liquidity standards, the liquidity of the securities themselves isn't the main point here. The question is about the characteristics of Basel III compliant securities. The high liquidity might refer to being easily tradable, but I'm not sure if that's a defining feature. The key features are more about loss absorption and conversion triggers.
So between b and c. Let me think again. The key point in Basel III for Tier 1 and Tier 2 capital includes instruments that can be written down or converted. The trigger mechanism is crucial. Option c directly mentions conversion or write-off upon trigger events, which aligns with the Basel III requirements for these instruments.
Option b's mention of non-cumulative subordinated debt: Subordinated debt can be part of Tier 2 capital, but it must be non-cumulative. However, the description in option b says "non-cumulative subordinated debt used to count as capital," which is true, but the question is which option is correct. The question might have more than one correct aspect, but we need the best answer. Since the trigger conversion/write-off is a specific and key feature of Basel III's additional Tier 1 capital, option c is more accurate here.
Therefore, the correct answer should be option c.
The correct answer is option c. Basel III requires certain capital instruments (e.g., Contingent Convertible Bonds) to include provisions for conversion into common stock or write-off upon predefined "trigger events," such as a decline in the issuer's capital ratios. This ensures these securities can absorb losses during financial stress, aligning with Basel III's goal of strengthening banks' resilience.
Other options are incorrect because:
{"correct_answer_key":"c"}
Basel III เป็นมาตรฐานที่กำหนดเกณฑ์การจัดการความเสี่ยงของสถาบันการเงิน โดยมีการกำหนดเกี่ยวกับเงินกองทุนและความสามารถในการรองรับความเสี่ยง ตัวเลือกที่ถูกต้องเกี่ยวกับตราสาร Basel III คือ ตัวเลือก C ซึ่งระบุว่า "มีข้อกำหนดที่จะแปลงเป็นหุ้นสามัญหรือตัดหนีสูญเมื่อเกิดเหตุการณ์ trigger events" นี่คือคุณสมบัติของตราสารที่สามารถนับเป็นเงินกองทุนตามเกณฑ์ Basel III
{"correct_answer_key":"c"}
Alright! Let's tackle this question about the correct option related to Basel III instruments.
First, I need to understand what each option is stating. Option A says that the issuer can be both a general company and a financial institution. That makes sense because Basel III applies to banks and other financial institutions, but I'm not sure if it includes general companies.
Option B mentions that these instruments are non-subordinated bonds for the issuer and count towards the capital requirements under Basel. I recall that Basel III focuses on capital adequacy, so this could be relevant, but I need to verify if these are non-subordinated.
Option C states that there are provisions to convert into common shares or write off the debt when trigger events occur. This sounds familiar because I remember that some banking regulations require instruments to have loss absorption features, which might involve conversion or write-offs during times of stress.
Option D claims that these instruments have higher liquidity for trading due to international standards. While liquidity is important, I'm not certain if this is a defining feature of Basel III instruments compared to regular bonds.
Now, recalling what I know about Basel III: It was implemented to strengthen the banking sector's ability to absorb shocks, improve risk management, and enhance transparency. One key aspect is the requirement for banks to hold sufficient capital, which includes certain types of debt instruments that can be converted into equity during a crisis to prevent failure.
So, looking back at the options, Option C aligns with this by mentioning conversion into common shares or debt write-offs upon trigger events. This is a critical component of the Basel III framework to ensure financial stability.
Options A and B might be partially correct, but they don't capture the specific feature related to loss absorption mechanisms. Option D seems more about liquidity, which isn't the primary focus here.
Therefore, the correct answer should be Option C.
{
"correct_answer_key": "c"
}